去年以来，国务院金融委在多次会议上提到中小银行补充资本问题。二级资本债作为银行补充资本的一项重要工具，在中小银行资本补充方面发挥着怎样的作用？据澎湃新闻统计，今年以来，已经有16家中小银行获银保监会批复发行二级资本债，获批的二级资本债发行总额不超过445亿元。
今年以来中小银行获批发行二级资本债情况。
4家上市银行发行规模占46%银行补充资本的方式主要有IPO、可转债、定增、优先股、永续债、二级资本债等。二级资本债是银行为增加二级资本公开发行的债券，对于银行特别是对非上市银行而言，二级资本债是补充资本较为普遍的手段。根据巴塞尔协定，商业银行资本由一级资本和二级资本等构成。二级资本也称附属资本或补充资本，是指银行资本基础中扣除核心资本之外的其他资本成份，是衡量银行资本充足状况的指标。值得一提的是，今年监管部门获批发行二级资本债的16家中小银行里，包括4家上市银行。这4家上市银行为：苏州银行（002966.SZ）、青农商行（002958.SZ）、西安银行（600928.SH）和宁波银行（002142.SZ）。4家上市银行中，苏州银行获批发行不超过45亿元的二级资本债，青农商行获批发行不超过20亿元的二级资本债，西安银行获批发行不超过40亿元的二级资本债，宁波银行获批发行不超过100亿元的二级资本债，均用于补充银行的二级资本。从发债规模来看，4家上市银行获批发行二级资本债的规模远大于其他城商行和农商行，4家发行规模合计205亿元，占比达46%。上市银行的中年报将在8月中旬后陆续发布。从四家上市银行的2019年年报来看，截至2019年末，苏州银行的资本充足率为14.36%，同比增加1.4个百分点；青农商行的资本充足率为12.26%，同比下降0.29个百分点；西安银行的资本充足率为14.85%，同比增加了0.68个百分点；宁波银行的资本充足率为15.57%，同比增加0.71个百分点。
部分中小银行资本充足率面临下降趋势
除了4家上市银行，其他发行二级资本债的中小银行中，华融湘江银行获批发行的二级资本债规模最大，为不超过50亿元；山西泽州农村商业银行（下称泽州农商行）获批发行的二级资本债规模最小，为不超过3亿元。
泽州农商行的资本充足率连续3年下降。泽州农商行2019年同业存单发行计划显示，截至2018年末，泽州农商的资本充足率为13.02%。联合资信评估有限公司对泽州农商行2018年主体跟踪信用评级报告显示，截至2015年末、2016年末、2017年末，泽州农商行的资本充足率分别为18.83%、15.05%、13.34%。华融湘江银行近年来的资本充足率也呈现下降趋势。中诚信国际信用评级有限责任公司对华融湘江银行的评级报告显示，截至2017年末、2018年末、2019年末、2020年3月末，华融湘江银行的资本充足率为13.22%、12.75%、12.61%、12.19%。
二级资本债补充二级资本，很多中小银行一级资本也缺
根据银保监会公开数据，银行业平均资本充足率水平稳中有升，截至2019 年末，商业银行核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率分别为 10.92%、11.95%、14.64%，但目前大部分未上市的中小银行可使用的资本工具依然较为有限，未来资产质量波动加大资本消耗，其资本补充仍面临一定压力。招联金融首席研究员董希淼接受澎湃新闻采访时表示，对于银行来说，资本补充本是一项常规工作，业务发展、规模扩张，本来就会消耗一定的资本金。二级资本债一直是中小银行补充资本最重要的一种方式，但是二级资本债还存在几个问题，第一，它只能补充二级资本，很多中小银行缺的是一级资本；第二，二级资本债的发行成本价格在不同的中小银行之间差异比较大；第三，对于一些中小银行而言，发行二级资本债还存在一定困难。董希淼进一步指出，对非上市中小银行而言，一般通过发行二级资本债补充二级资本，可以使用的一级资本工具更是有限，这对中小银行业务发展带来一定影响。因此，为实现业务稳健可持续发展，更好为实体经济服务，银行迫切需要拓宽资本补充渠道，加大资本补充力度。
来源：澎湃新闻
